一支疫苗让我们从头关注到冷链物流，2017年国内冷链物流市场规模达2400亿，处在一个高增长的阶段，未来3至5年内可实现市场规模翻一番。但是我们眼中的冷链物流职业看似是一片蓝海，实则是一片红海，入局的企业饱尝高成本压力，赢利菲薄。

1、冷链物流行业概况

1.1 冷链在物流职业中的商场位置

冷链物流是具有针对性的运送方法，在整个物流职业中占有必定的位置，可以说是物流职业不可或缺的部分。2017年中国社会物流总费用为12.1万亿，其间冷链物流以0.24万亿的规划占有物流商场全体规划1.98%的比例。

跟着人们生活水平的稳步进步，对食物、食材、医药等消费品需求量的稳步进步以及消费方法的改动，冷链物流职业的受重视程度开端逐年增高。冷链物流商场在继续快速的添加，且增速高于物流商场全体增速，商场规划及占比逐渐扩展。

1.2 冷链物流的商场规划及添加潜力

依据揭露数据显现，2017年全国社会物流总额为252.8万亿元，其间农副产品冷链物流总额达4万亿元，同比添加17.6%，占全国物流总额的1.58%。

其间冷链物流总收入到达2400亿元，同比添加10%，近5年的年均复合添加率高达16.89%;冷链物流仓储到达1.19亿立方米，同比添加13.7%;运送货品总吨位约4775万吨，同比添加13.7% 。

依据冷链企业的实践营收状况，商场规划数据的计算口径可能不统一，实践的冷链商场规划应该略小于此数据。

跟着生鲜农产品、医药等冷链需求的添加，在电商、新零售模式的推进下，冷链物流商场正在快速扩张。依据商务部研究院专家估计，在3-5年内我国冷链物流商场规划将翻一番，到达4700亿元，年均复合增速超越20%。

1.3 冷链物流职业特色

冷链物流与传统物流职业比较，因为其服务的产品具有针对性，因而构成了独有的特色。在运送车辆、贮藏库房、转运操作上都与传统物流存在差异，其本钱更高、复杂性更强、运送时效要求更高、存货周转率更快。

从冷链物流全体上看，具有投资规划大、专用性强、技能要求高、运营办理难度大的特色，但是却是物流职业中最具添加潜力的细分职业。

1.4 货源职业分类及地域散布

冷链职业储运货品较传统物流职业不同，多类货品与人们的生活消费相关，产地具有非常强的地域性，与主要的消费地存在地区差异。

冷链职业运送的货品主要有农产品、医药、活体水产、乳制品、冷冻速食物等，在运送和贮藏过程中只需求运用冷链保鲜办法。

其间瓜果、乳制品类农产品尤为明显，其存在地域性的同时又有必定的季节性，如热带生果多会集南边各省，苹果等北方生果会集在山东、陕西等地，乳制品多会集在内蒙等地。

地域性差异，需求冷链物流不断扩展服务范围，进步服务质量，构成安稳的掩盖网络。

2、冷链物流企业分析

2.1 商场集中度与竞争格式

尽管冷链物流职业全体规划在不断扩展，但仍处于比较涣散的状况，商场集中度与常规零担物流商场相似。2017年冷链物流职业规划约2400亿元，其间百强企业总收入为259.83亿元，约占整个商场的10.83%。

冷链企业当时的开展存在必定的瓶颈，致使职业集中度不高。从近几年的百强企业全体规划来看，百强企业整体商场比例一直没有明显地扩展，仍旧占整个冷链商场比例的10%左右，而百强中最大的企业商场占有率仅有1%左右。

在当时没有推进冷链开展的传统商流发作大变革的布景下，小而散的冷链物流职业状况将会在必定时间内继续下去。

2.2 企业分类与地域散布

因为冷链物流的首要货源地和消费地存在地域差异性，导致冷链物流企业区域散布非常不均衡，以东部滨海省份散布居多，其间多集中在一、二线城市周边区域。

从2017年冷链物流百强企业在全国的散布看：华东地区最多为42家，占百强企业总收入45.8%的比例，其间又多散布在上海及周边;华北17家，华南地区12家，华中地区11家，东北三省9家，西北地区3家，西南地区6家。

2.3 冷链物流企业特色

因为冷链物流的货源存在地域性和季节性，而且归纳性、跨区域冷链物流的门槛高，继续性投入多，短期回报率较低，因此大部分冷链企业都是区域性的。

依据数据显现，我国90%的冷链企业是区域性的，其事务多是以运送为主，这两个要素约束了我国冷链物流职业的开展水平，致使职业界现在没有呈现大型企业引领商场的开展。

与欧美等发达国家冷链物流企业比较，其事务大多都是以仓储为主，而运送事务多实施外包，这方面特别以美国的冷链企业最为典型。

2.4 冷链代表企业剖析

① 归纳性物流——顺丰冷运

顺丰作为归纳性物流承运商，2008年开端从大闸蟹切入冷链职业，逐渐扩展在冷链物流的布局。

至2017年顺丰冷运网络已掩盖全国104个首要城市，冷藏车约1500辆，冷运干支线算计375条，拥有51座食物冷库、108条食物运送干线、3座医药冷库、12条医药干线。

现在顺丰冷运专心于为生鲜食物和医药职业，供给专业、定制、高效的归纳供应链解决计划，掩盖食物、医药职业出产、电商、经销、零售等多个范畴。2017年冷运不含税经营收入达22.95亿，同比增加59.70%。

顺丰冷运尽管是一个独自的运营网络，但受其物流基因的影响，产品非常具有归纳性物流标准化的特色，在运营中对依据结尾客户和配送方式的不同将推出标准化的产品。

其效劳的客户首要有麦当劳、双汇、顶新、哈药集团、华润三九、赛诺菲制药、广药集团等。顺丰在继续加强其冷运网络才能，经过科学布局RDC+DC冷仓网络，树立高效的城市配送才能，着力打造一套依据出售的冷仓网直通产地运送、后端面向门店和消费者的城市配送的端到端冷链解决计划。

② 供应链——郑明物流

在冷链职业界郑明物流的马铃薯运送非常具有代表性，也是冷链物流朝着供应链方向开展的典型。郑明物流依据马铃薯的农产品特色及麦肯公司对运送计划的需求而设计出一套完好的马铃薯供应链解决计划。

其间冷链物流作为榜首要素切入，直接承揽从马铃薯种类收购、老练收取到薯条半成品的全国运送环节，将冷链运送、恒温贮藏完好地融入到农产品储运进程。

③ 出产物流——双汇物流

双汇物流隶属于双汇集团，是全国唯一一家在全国各地完结完好的冷链运送+仓储+加工基地布局的物流企业，首要承接双汇集团在全国各地出产的冷鲜肉、火腿等产品的储运事务。

现在双汇物流已完结省内县级、多省地级市以上的冷链日配网络掩盖，构成冷链长途运送、区域冷藏仓储和结尾冷链配送的全链条全国冷链网络，完成了冷链出产、冷链配送、冷链出售的全程冷链。

2.5 中美冷链仓储比照

国内冷链职业与美国比较，仍处在开展的初期阶段，商场规划小，仍以运送事务为主，而美国冷链商场已较为老练，冷链仓储占有重要位置，运送为辅。

2017年国内冷藏仓储库容量达1.19亿立方米，基本与美国1.2亿立方米相等，但美国冷链仓储商场集中度较高。

美国前五强：普菲斯冷库、美国冷藏公司(USCS)、AbleFreight等公司冷库容量占到美国总量的63.4%，已经构成职业领导位置，而国内冷链仓储单体库容量小且涣散性强，集中度与美国企业相距甚远。

3、存在的痛点与挑战

3.1 认识单薄的商流环境

当时冷链物流上游的商流环境不足以支撑其高速开展的需求，需求培育商流运用冷链的认识。

从冷链物流的货源端看，其最主要的货源品类生鲜农副产品，现在在国内的市场化、工业化、集约化的程度较低。生鲜农副产品从田间、农场到消费者手中的流转进程呈现出多元穿插的状况，冷链运送、贮藏并不是一向究竟。

此外，对恒温储运要求较高的医药和葡萄酒等品类的运送，在国内市场也存在较大的缺陷，限于投入本钱高及保护认识单薄的全体情况下，大都选用的运送方法比较简陋，仅采取微乎其微的保护措施。最近一再发作的食物安全、疫苗安全事件，凸显出冷链物流环节的重要性。

3.2 竞赛剧烈的职业环境

当时冷链物流职业的全体规划不大，处于快速的增加状况，其规矩准则不完善，其专业效劳才能仍比较弱，分散性强，集中度不高，但企业间的竞赛比较剧烈。

职业界除了专心于冷链的安鲜达、郑明物流等名声较大的企业之外，还有招商局、中外运等国企，顺丰冷运、日日顺等归纳物流企业，双汇、正大等企业物流，饿了么、美团等即时配送物流，以及物流地产的普洛斯和宇培等多类参与者，竞赛态势十分剧烈。

除了职业竞赛之外，冷链运送功率低、投入本钱高级问题，也是限制冷链工业开展的重要因素。

3.3 供应与需求矛盾

当时在职业的供应端，冷链物流企业的开展不均衡且不充沛，各冷链企业的运力、仓储才能和效劳质量也存在一定的差异，部分企业可提供高品质的储运效劳。

现在需求端对冷链物流的需求潜力很大，而且正在快速增加，特别是生鲜电商的高增加对冷链需求十分激烈。当时冷链物流供应链的上下游存在一个十分杰出的矛盾，即冷链企业可提供高规范的效劳，但是需求端对冷链效劳质量要求却很低，导致冷链供需规范不匹配。

3.4 高运营本钱与科技投入

冷链物流较一般物流的高本钱投入是清楚明了的，除了根底的恒温库房和运送车辆的投入之外，运营中需求消耗更多的电量和燃油，还需专业的人才办理。冷链的恒温库房和运送车辆的投入本钱是一般库房和车辆的数倍，涉及到特别药品、食物的设备还需求高额得设备投入。

一起，还需求高本钱的科技投入，特别是医药冷链，要树立完善的出产、运送、出售链跟踪体系，确保药品安全，如区块链技能等。冷链的运营进程需求投入的本钱高，而回收期较长，因而构成大型冷链企业比较困难。

4、冷链物流的机会点

4.1 冷冻速食消费添加，进步冷链效劳需求

当时年轻一代对速冻食物的情绪有所改变，特别是一、二线城市，可以快速的供给品类丰厚、快捷食用的食物，因而速冻食物的消费量持续增加。速冻食物一直是冷链物流竞赛的要点区域，有安稳冷链储运需求，特别是其广泛的出售网络为冷链公司的开展供给了一定的空间。

4.2 生鲜电商迅速生长，需要配套添加冷链效劳

生鲜电商作为互联网、冷链物流、冷链消费的重要结合途径，未来几年内将取得宽广开展空间。

数据显现，2017年生鲜电商商场买卖规划达1418亿元。依照增速猜测，预计2018年买卖规划将到达2158亿元，未来三年，生鲜电商商场年均复合增加率将高达49%。

生鲜电商的高增加背面是对冷链物流的极度依靠，一起为冷链的开展供给了较大的增加机遇。

4.3 新零售形式驱动冷链开展

2017年新零售线上线下相结合的出售方式，使商流和物流有了新一轮的改变。新零售催生了新的冷链物流玩法，如在盒马鲜生、超级物种等新零售形式的驱动下，催生了新的城市冷链仓配送形式。

新零售形式将为冷链职业发明更大的开展空间，而且越来越多的推进城市根底冷链设备的完善，进步冷链物流的运送功率。

4.4 医药冷链的前景

当时我国的医药冷链物流全体商场规划较小，缺乏千亿元，且存在区域开展不均衡，供应链的前端出产企业水平强于后端运送配送企业，未形成规划化、专业化运营的第三方冷链企业。

随同方针的支持和职业标准的逐渐完善一致，逐渐加强根底设备建造，医药冷链将简化现有的运送操作流程，进步运营功率，增强信息化水平，医药冷链的效劳水平将进一步进步，但是医药冷链的整体商场规划增加潜力较小，企业开展压力较大。